Většina obchodníků s NFT wash byla nezisková, ale stále se dají vydělat velké peníze na prodeji nefungiálních věcí sobě samým.
Všechny nové technologie s sebou nesou značný potenciál zneužití. Nefungující tokeny (NFT) nejsou jiné.
A přestože tato nová třída aktiv zatím netrpí většími krádežemi, hodí se ke dvěma docela výnosným nezákonným činnostem – k obchodování s penězi a praní špinavých peněz.
Obchodování s NFT je hra o štěstí
Málo věcí v kryptografickém průmyslu zažilo tak obrovský boom popularity jako NFT. Podle zprávy Chainalysis o trhu s NFT byly v roce 2021 do kontraktů ERC-721 a ERC-1155 odeslány kryptoměny v hodnotě minimálně 44,2 miliardy dolarů. To představuje 41 598% nárůst oproti 106 milionům dolarů, které byly zaznamenány v roce 2020.
Graf zobrazující celkovou týdenní hodnotu kryptoměn a průměrnou hodnotu jedné transakce odeslané na platformy NFT v roce 2021 (zdroj: Chainalysis)
Stejně jako v případě růstu DeFi, který jsme nastínili v naší poslední zprávě ze série o kryptokriminalitě, i růst NFT, který jsme zaznamenali v loňském roce, byl doprovázen výrazným nárůstem nelegálních aktivit. Na rozdíl od DeFi, které bylo nejvíce zasaženo podvody, však NFT nejvíce utrpěly wash tradingem a praním špinavých peněz.
Wash trading byl v kryptografickém průmyslu vždy přítomen, ale u NFT se rozrostl na nebývalou úroveň. Wash trading, který se používá k umělému nafukování hodnoty a likvidity aktiva, je transakce, při níž je prodávající na obou stranách obchodu – tj. prodává sám sobě.
V minulosti byl spojován s kryptoměnovými burzami, které často používaly wash trading, aby jejich objemy obchodů vypadaly větší, než ve skutečnosti byly. Wash trading NFT také způsobuje, že se zdají být hodnotnější a následně i žádanější na sekundárním trhu.
A zatímco centralizované burzy musely k provádění wash obchodů využít poměrně velké technické know-how, wash obchodování NFT je podstatně jednodušší. Většina platforem pro obchodování s NFT nevyžaduje, aby jejich uživatelé ověřovali svou totožnost, protože nepodléhají žádným požadavkům KYC. To znamená, že k obchodování s NFT je zapotřebí pouze připojení peněženky k platformě.
Díky tomu, že není vyžadována žádná identifikace, mohou uživatelé k platformě připojit libovolný počet peněženek a zapojit se do nekonečného kruhu, v němž si mohou prodat libovolné množství NFT.
Abychom lépe pochopili, jak velké a jak ziskové wash trading ve skutečnosti je, analyzovala společnost Chainalysis prodeje NFT na adresy Etherea, které byly financovány samy sebou, což znamená, že byly financovány buď prodávající adresou, nebo adresou, která původně financovala prodávající adresu.
Graf zobrazující prodejce NFT podle počtu prodejů na samofinancované adresy v roce 2021 (zdroj: Chainalysis)
Analýza těchto prodejů ukázala, že někteří prodejci NFT provedli stovky wash obchodů. Nejplodnější obchodník s NFT na výše uvedeném grafu uskutečnil v loňském roce 830 prodejů na adresy financované z vlastních zdrojů, ale zatím se mu nepodařilo dosáhnout zisku.
Reakční graf znázorňující vztah mezi plodným prodejcem NFT a stovkami adres, na které prodal NFT (zdroj: Chainalysis)
Celkově společnost Chainalysis identifikovala 262 uživatelů, kteří prodali NFT na adresu financovanou z vlastních zdrojů více než 25krát. A přestože společnost uvedla, že si nemůže být zcela jistá, že všechny případy prodeje NFT na samofinancované peněženky byly určeny pro wash trading, je si poměrně jistá, že hranice 25 transakcí je dostatečná k tomu, aby přinesla výsledky.
A výsledky skutečně přinesla, protože další analýza ukázala, že více než polovina těchto wash traders nedosáhla zisku.
Zpráva vypočítala celkový zisk 262 wash obchodníků tak, že od částky, kterou vydělali prodejem NFT „skutečným“ kupujícím, odečetla částku, kterou utratili za poplatky za plyn. Z 262 obchodníků s mycími prostředky jich 152 bylo neziskových a v součtu ztratili necelých 417 000 USD.
Obchodníci s mycími prostředky, kteří byli ziskoví, však na svých obchodech vydělali tolik peněz, že způsobili, že celá skupina 262 obchodníků dosáhla celkově obrovského zisku. V roce 2021 bylo 110 ziskových wash tradingových adres, které za celý rok sklidily zisk ve výši 8,9 milionu dolarů
„Těchto 8,9 milionu dolarů s největší pravděpodobností pochází z prodejů nic netušícím kupujícím, kteří se domnívají, že hodnota jimi nakupovaných NFT roste, prodávaných od jednoho odlišného sběratele k druhému.“
Navzdory svému růstu se obchodování s NFT při praní stále nachází v právní nejistotě. Samotné wash trading je zakázán na trzích s cennými papíry a futures, ale pokud jde o oblast NFT, zatím nepodléhá žádné regulaci.
Je však důležité poznamenat, že wash trading, který Chainalysis identifikovala na Ethereu, stále představuje méně než zlomek celkového objemu NFT obchodování, který jsme zaznamenali v loňském roce. Stejně důležité je také poznamenat, že dosáhnout zisku z wash obchodování s NFT je nesmírně obtížné – ti, kterým se to podaří, za to obvykle vděčí nečekanému štěstí.
